Gestion Actif-Passif en Banque

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Questions and Answers

Quel est l'objectif principal de l'approche ALM ?

Maximiser la richesse à court terme

Maximiser la richesse de l'actionnaire à moyen et long terme (correct)

Minimiser les risques de change

Équilibrer les ressources et les emplois sans contraintes

Quels risques s'intéresse particulièrement la gestion actif-passif ?

Risque de crédit et risque de liquidité

Risque de taux, risque de liquidité et risque de change (correct)

Risque de marché et risque opérationnel

Risque de réputation et risque opérationnel

Quel aspect n'est pas un objectif de la gestion actif-passif ?

Préservation du patrimoine par constitution de réserves

Maximisation du résultat comptable annuel à long terme (correct)

Accroissement de la valeur des fonds propres économiques

Anticiper les évolutions futures

Dans quel contexte la gestion actif-passif est-elle devenue nécessaire ?

Accroissement des produits bancaires et concurrence accrue Signup and view all the answers

Pourquoi est-il crucial d'estimer et de piloter l'équilibre entre les ressources et les emplois dans l'ALM ?

Pour garantir un niveau de rentabilité et respecter un cadre réglementaire Signup and view all the answers

Quelle affirmation décrit mal la gestion actif-passif ?

Elle est une pratique développée uniquement par les banques européennes. Signup and view all the answers

Quels sont les ratios que l'ALM doit respecter ?

Ratios imposés par les régulateurs domestiques et internationaux Signup and view all the answers

Quelle est la mission principale du comité des risques rattaché au conseil ?

Assister l’organe d’administration dans la surveillance des risques Signup and view all the answers

Quel est le rôle principal de l'ALCO dans une banque ?

Coordonner la gestion des actifs et des passifs Signup and view all the answers

Quel risque n'est pas mentionné comme un risque que les banques doivent gérer ?

Risque de marché Signup and view all the answers

Qui est responsable du développement et de l'implémentation des politiques de risque ?

Le comité des risques rattaché à la direction générale Signup and view all the answers

Quel comité est chargé de la revue mensuelle des tableaux de bord financiers dans une banque ?

Comité de trésorerie Signup and view all the answers

Quel terme désigne l'opération qui met en contact des prêteurs et des emprunteurs ?

Intermédiation bancaire Signup and view all the answers

Quel est un des principaux objectifs de la gestion des risques dans une banque ?

Assurer la pérennité de l'entreprise Signup and view all the answers

Quelle fonction est principalement affectée par le risque de liquidité ?

La gestion des flux de trésorerie Signup and view all the answers

Lequel des rôles suivants n'est pas attribué à l'ALCO ?

Gérer les relations avec les investisseurs Signup and view all the answers

Qu'est-ce que le risque de liquidité de financement selon Bâle II ?

L'incapacité à faire face à des demandes de retrait en liquide. Signup and view all the answers

Les impasses de liquidité représentent quoi dans le contexte bancaire ?

Les écarts entre les échéanciers des actifs et des passifs. Signup and view all the answers

Quelle est la méthode qui permet de déterminer les besoins de financement d'une banque à chaque période ?

La méthode d'impasse en liquidité. Signup and view all the answers

Qu'est-ce que le GAP en termes de gestion des liquidités ?

Un écart entre les actifs et les passifs sur une période de temps. Signup and view all the answers

Quel est le risque associé à la liquidité de marché selon Bâle II ?

L'incapacité à compenser une position au prix du marché. Signup and view all the answers

Quels sont les membres typiques du Comité ALCO ?

Direction Commerciale Signup and view all the answers

Quelle est la fréquence générale des réunions du comité ALCO ?

Mensuelle Signup and view all the answers

Quel est le rôle principal de la fonction ALM ?

Mesurer et analyser les risques financiers Signup and view all the answers

À quel service la fonction ALM est-elle généralement rattachée ?

Direction Financière Signup and view all the answers

Quels sont les principaux choix stratégiques effectués par la fonction ALM ?

Fixation des prix internes liés à la liquidité Signup and view all the answers

Quel est le rapport entre le Front office et le Back office dans l'organisation ALM ?

Le Front office effectue les couvertures des risques, le Back office traite les opérations financières Signup and view all the answers

Quel est le rôle du Comité d’Audit dans l'organisation ALM ?

Apporter un avis sur les limites d’exposition aux risques Signup and view all the answers

Comment la trésorerie se distingue-t-elle de la fonction ALM ?

La trésorerie se concentre sur le refinancement et la gestion des liquidités Signup and view all the answers

Quelles sont les responsabilités de la Direction des Risques ?

Assurer le respect des positions prises Signup and view all the answers

Pourquoi le comité ALCO simule-t-il les impacts d’une politique commerciale ?

Pour évaluer les impacts sur la rentabilité financière Signup and view all the answers

Quel est l'objectif principal de l'analyse ALM dans une banque ?

Gérer les financements et optimiser l'allocation des fonds propres. Signup and view all the answers

Quelle est la composante essentielle d'une banque pour maintenir sa viabilité ?

La liquidité. Signup and view all the answers

Quel risque ALM est associé à la capacité d'une banque à rembourser ses échéances financières ?

Risque de liquidité. Signup and view all the answers

Quels mécanismes sont définis dans le cadre des préconisations d'actions pour une banque ?

Tarification, couverture, financement, et placement. Signup and view all the answers

Qu'est-ce que le TCI dans le cadre de la gestion des fonds dans une banque ?

Taux de cessions interne. Signup and view all the answers

Comment les banques doivent-elles gérer le risque de liquidité selon les normes bancaires ?

En disposant de systèmes appropriés pour mesurer, surveiller et contrôler ce risque. Signup and view all the answers

Quelle est l'une des conséquences d'une insuffisance de fonds propres pour une banque ?

Difficulté à obtenir des liquidités, en particulier en période de crise. Signup and view all the answers

Qu'est-ce qui définit le risque de liquidité de marché ?

La difficulté à vendre des actifs sans impact sur le prix. Signup and view all the answers

Quelle approche la gestion ALM adopte-t-elle par rapport à la comptabilité traditionnelle ?

Elle évalue les encours jusqu'à extinction des actifs et des passifs. Signup and view all the answers

Quelle est la fonction principale du Comité de Bâle sur la supervision bancaire ?

Établir des normes de sécurité pour les banques. Signup and view all the answers

Study Notes

Introduction

La gestion actif-passif (ALM) est une pratique financière anglo-saxonne
L'ALM est devenue nécessaire en raison de l'accroissement des produits bancaires, de la concurrence accrue et de l'évolution des réglementations.
L'objectif de l'ALM est d'optimiser et gérer activement le bilan bancaire.
L'ALM analyse la situation du bilan et son évolution probable sur un horizon de planification.
Cette analyse vise à estimer et piloter l'équilibre entre les ressources et les emplois.

Plan

Introduction
Objectifs de l'approche ALM
L'approche ALM
Risques ALM
Limites de l'approche ALM

Objectifs de l'approche ALM

Maximiser la richesse de l'actionnaire à moyen et long terme, ce qui se traduit par
Une maximisation du résultat comptable annuel
La préservation du patrimoine (réserves de valeur) à moyen et long terme
Prévoir et anticiper les évolutions futures
Accroître la valeur des fonds propres économiques et boursiers à moyen et long terme
Assurer la pérennité de l'entreprise
Prendre des décisions stratégiques pour la banque

L'approche ALM

L'ALM est une méthode globale et coordonnée pour gérer la composition et l'adéquation des actifs et passifs, ainsi que le hors-bilan d'une entreprise, notamment une banque.
La fonction principale d'une banque est l'intermédiation bancaire, qui met en contact les prêteurs et les emprunteurs.
L'ALM vise à gérer les risques financiers suivants : risque de taux, risque de change, risque de liquidité et risque de contrepartie bancaire.

L'organisation de l'approche ALM

Comité des risques (rattaché au conseil d'administration) pour superviser et assister dans la gestion des risques de l'établissement.
Comité des risques (rattaché à la direction générale) pour élaborer et mettre en œuvre les politiques et procédures opérationnelles sur les limites des objectifs.
Comité de trésorerie pour la revue mensuelle du tableau de bord financier et la gestion des flux financiers.
Comité ALM (ALCO) regroupant DG, Directeur Financier, Directeur des Risques, Direction Commerciale, Direction de la Trésorerie, Direction du Contrôle Gestion.
Réunions mensuelles du comité ALCO.
Rôle de l'ALM vis-à-vis des autres métiers (Marchés Financiers, Titrisation, Retail, Commercial).
Services ALM (Front office, Back office, Service Comptable et Contentieux, Direction Risques, Comité Audit).
Il faut distinguer l'ALM de la trésorerie. La trésorerie gère le refinancement/placement à court terme, la gestion du portefeuille de marché et la gestion des liquidités. L'ALM quant à elle détermine les limites, et les prix internes en matière de risques en fonction de la politique financière de la banque.
L'ALM a pour mission la mesure et l'analyse des risques financiers pour déterminer les préconisations d'actions en termes de financement, placement, couverture et tarification. Ce processus d'analyse vise à se conformer aux réglementations en interne et aux normes internationales.

Risques ALM : le risque de liquidité

La liquidité est un facteur essentiel à la viabilité des banques.
Le risque de liquidité consiste à la capacité de la banque à faire face à ses engagements à court et long terme.
Le risque de liquidité de financement est la capacité de la banque à faire face aux besoins en flux de trésorerie aux périodes actuelles et futures, attendus et inattendus, sans pertes inacceptables ou impacter négativement sa situation financière.
Le risque de liquidité de marché est le risque que la banque ne puisse pas compenser ou éliminer une position au prix du marché, en raison d'une profondeur insuffisante du marché ou de perturbations sur les marchés financiers.
Méthode d'impasse en liquidité pour déterminer les besoins de financement.
Indicateurs LCR (Liquidity Coverage Ratio) et NSFR (Net Stable Funding Ratio) pour mesurer la liquidité sur des horizons d'un mois et une année.
Les banques doivent avoir un ratio Crédits/Dépôts inférieur à 120% à la fin du trimestre.
Les simulations de crises permettent de valider les hypothèses dans des conditions économiques défavorables.

Risques ALM : le risque de taux

Le risque de taux d'intérêt concerne le niveau et les mouvements de taux sur les instruments financiers.
Un taux fixe reste constant tout au long de la durée de vie de l'instrument.
Un taux variable est ajusté périodiquement en fonction d'un indice de référence.
L'impasse de taux (ou gap de taux) mesure la différence entre les passifs et les actifs à taux variables
Les postes à taux variables sont intégrés selon la durée restante avant la ré-évaluation du taux.
Le calcul de la valeur actualisée (VAN) et du bénéfice à risque permet de déterminer l'impact de ces mouvements
Les simulations de crises permettent d'évaluer l'impact de différents scénarios de crise sur l'exposition au risque de taux

Risques ALM : le risque de change

L'origine du risque de change réside dans la détention de créances et dettes en devises.
La gestion du risque de change consiste à mesurer l'exposition nette de chaque devise par rapport à la devise de référence en temps réel.
Les limites de position de change sont définies par rapport aux fonds propres.
Le calcul de la Value-at-Risk (VaR) permet de mesurer le montant de pertes potentielles sur un horizon donné avec une probabilité donnée.

Les simulations de crise

Les simulations de crises permettent de valider les hypothèses de variation du marché dans des conditions défavorables.
Les simulations de crises aident à comprendre comment la banque réagira dans des conditions d'incertitudes.

Limites de l'approche ALM

La méthode des impasses repose sur des hypothèses simplificatrices qui induisent des imprécisions.
Les hypothèses de variation de taux uniformes peuvent mener à des erreurs de décisions.
La prise en compte des postes sans échéances est basée sur des hypothèses d'amortissement qui sont parfois irréalistes.
Les intervalles de temps affectent la précision du calcul, un grand nombre d'intervalles peuvent rendre les résultats difficiles à interpréter.

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Description

Ce quiz explore les concepts et objectifs de la gestion actif-passif (ALM) dans le secteur bancaire. Il aborde les risques, les ratios à respecter, ainsi que le rôle des différents comités de gestion des risques. Testez vos connaissances sur les pratiques essentielles de l'ALM et leur importance pour les institutions financières.