Endogene Regressoren und ihre Probleme
45 Questions
0 Views

Choose a study mode

Play Quiz
Study Flashcards
Spaced Repetition
Chat to lesson

Podcast

Play an AI-generated podcast conversation about this lesson

Questions and Answers

Ist OLS ein konsistenter Schätzer für alle β, wenn die Annahme der kontemporären Unkorreliertheit zwischen allen Regressoren und dem Störterm gilt?

True

Wie bezeichnet man einen Regressor, wenn Cov(xt, et) ≠ 0 ist?

Endogener Regressor

Ist OLS konsistent, wenn endogene Regressoren in einem Modell vorhanden sind?

False

Was ist das Endogenitätsproblem?

<p>Ein Kernproblem der ökonometrischen Analyse, bei dem die Korrelation zwischen Variablen nicht die Kausalität widerspiegelt.</p> Signup and view all the answers

Kann man OLS-Schätzungen mit endogenen Regressoren interpretieren?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Der ______ ist eine wichtige Ursache endogener Regressoren in der Makroökonomie.

<p>Simultanitätsproblem</p> Signup and view all the answers

Was beobachtet man auf einem Markt, um die Steigung der Nachfragefunktion zu schätzen?

<p>Preise und gehandelte Mengen</p> Signup and view all the answers

Was sind xt, xt und pt in der Beschreibung des Marktmodells ?

<p>xt ist die nachgefragte Menge, xt ist die angebotene Menge und pt ist der Preis (in Logarithmen).</p> Signup and view all the answers

Sind die Störterme et und ut in der Beschreibung des Marktmodells korreliert?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Was gilt im Marktgleichgewicht ?

<p>Die nachgefragte Menge ist gleich der angebotenen Menge (xt = xt = xt).</p> Signup and view all the answers

Wenn man die Regression xt = αpt + εt durchführt, um die Nachfragelastizität zu schätzen, schätzt man dann die Nachfragefunktion?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Wenn man die Regression xt = αpt + εt durchführt, um die Nachfragelastizität zu schätzen, schätzt man dann die Angebotsfunktion?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Ist die OLS-Schätzung bei xt = αpt + εt informativ, um die Angebots- oder Nachfragefunktion zu schätzen?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Ist pt ein endogener Regressor im Marktmodell?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Ist OLS konsistent, wenn der Nachfrageschock et mit dem Regressor pt der Nachfragefunktion korreliert?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Kann man das Identifikationsproblem mit mehr Daten lösen?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Was ist das Identifikationsproblem in ökonometrischen Modellen?

<p>Das Identifikationsproblem tritt auf, wenn die Kausalität zwischen Variablen nicht eindeutig identifiziert werden kann.</p> Signup and view all the answers

Hilft eine größere Stichprobe bei der Lösung des Identifikationsproblems?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Wie kann man das Identifikationsproblem in einem Marktmodell lösen?

<p>Man benötigt eine exogene Variable, die den Preis pt beeinflusst, aber nicht direkt die nachgefragte Menge xt.</p> Signup and view all the answers

Was ist eine Instrumentalvariable ?

<p>Eine exogene Variable, die den endogenen Regressor beeinflusst, aber nicht mit dem Störterm korreliert ist.</p> Signup and view all the answers

Was ist die Idee der Instrumentalvariablenschätzung?

<p>Die Instrumentalvariablenschätzung verwendet die Variation in der exogenen Variable, um den Einfluss der endogenen Variable auf die abhängige Variable zu schätzen.</p> Signup and view all the answers

Kann man mit OLS einen strukturellen Parameter schätzen, wenn der Regressor endogen ist?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Welche Bedingungen muss eine Variable erfüllen, um als Instrumentalvariable zu dienen?

<p>Alle oben genannten Bedingungen</p> Signup and view all the answers

Was ist der IV-Schätzer?

<p>Ein Schätzer, der die Instrumentalvariablenschätzung verwendet, um einen strukturellen Parameter zu schätzen.</p> Signup and view all the answers

Ist der IV-Schätzer konsistent?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Ist der IV-Schätzer verzerrt?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Ist OLS ein Spezialfall von IV?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Was macht 2SLS, um einen effizienteren IV-Schätzer zu erhalten?

<p>2SLS kombiniert mehrere Instrumente, um den endogenen Regressor zu schätzen.</p> Signup and view all the answers

Sollte man Instrumentrelevanz immer testen?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Ist die Exogenität eines Instruments überprüfbar?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Was ist das Problem bei der Suche nach geeigneten Instrumenten?

<p>Es ist schwierig , geeignete Instrumente zu finden, die sowohl relevant sind als auch die Exogenitätsbedingung erfüllen.</p> Signup and view all the answers

Kann man verzögerte Variablen als Instrumente verwenden?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Gilt die Ausschlussbedingung für verzögerte Variablen, wenn die strukturelle Gleichung dynamisch ist ?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Was ist das Dilemma bei der Verwendung verzögerter Variablen als Instrumente in dynamischen Modellen?

<p>Man muss sicherstellen, dass die verzögerten Variablen nicht auch als Regressoren in der Gleichung benötigt werden.</p> Signup and view all the answers

Spielen Zukunftserwartungen eine Rolle in makroökonomischen Gleichungen?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Berücksichtigt die Zentralbank Zukunftserwartungen bei der Festlegung des Zinssatzes?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Weshalb ist Ett+1 in der Gleichung it = Bo + B₁it−1 + β₁Ett+1 + ɛt eine unbeobachtbare Variable?

<p>Weil die Inflationserwartungen für die Zukunft nicht direkt beobachtbar sind, sondern geschätzt werden müssen.</p> Signup and view all the answers

Welche Methoden werden verwendet, um die Zinsregel mit unbeobachtbaren Erwartungen zu schätzen?

<p>Beide A und B</p> Signup and view all the answers

Kann man Zukunftserwartungen mit OLS schätzen?

<p>False</p> Signup and view all the answers

Ist es sinnvoll, auf die Rationalität der Erwartungsbildung zu vertrauen, um die Zinsregel mit 2SLS zu schätzen?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Was ist der Erwartungsfehler vt+1?

<p>Die Differenz zwischen der tatsächlichen Inflation πt+1 und der erwarteten Inflation Ετπτ+1.</p> Signup and view all the answers

Ist der Störterm nt in der Schätzgleichung it = Bo + B₁it−1 + β₁πt+1 + Nt mit πt+1 korreliert?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Sind Variablen, die in der Schätzgleichung it = Bo + B₁it−1 + β₁πt+1 + Nt mit t-1 datiert sind, geeignet als IV?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Kann man die Zinsregel mit 2SLS schätzen, indem πt-1 als Instrument fungiert ?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Kann man zusätzlich zu πt-1 auch andere verzögerte Variablen als Instrumente verwenden?

<p>True</p> Signup and view all the answers

Study Notes

Endogene Regressoren

  • Eine entscheidende Annahme ist die kontemporäre Exogenität aller Regressoren.
  • In Modellen der Form Yt = β0 + β1xt + ... + εt wird unterstellt, dass Cov(xt, εt) = 0 gilt.
  • Unter dieser Voraussetzung ist OLS ein konsistenter Schätzer für alle β.
  • Diese Annahme ist in vielen Fällen verletzt.
  • Wenn Cov(xt, εt) ≠ 0, dann ist xt ein endogener Regressor.
  • Bei endogenen Regressoren ist OLS inkonsistent.
  • OLS-Schätzungen mit endogenen Regressoren sind im Allgemeinen nicht interpretierbar.
  • Das Endogenitätsproblem ist ein zentrales Problem in der Ökonometrie.

Weitere Ursachen des Endogenitätsproblems

  • Autokorrelation des Störterms in dynamischen Spezifikationen:
    • In dynamischen Modellen, wie Yt = β0 + β1xt + β2Yt-1 + εt, ist der OLS-Schätzer konsistent, wenn Cov(xt, εt) = 0 und Cov(Yt-1, εt) = 0 für alle t gilt, andernfalls nicht.
    • Bei Yt-1 als endogenem Regressor kann der OLS-Schätzer inkonsistent sein.
  • Simultanität:
    • Das Simultanitätsproblem ist eine häufige Ursache für endogene Regressoren in der Makroökonomik, insbesondere in Angebots- und Nachfragemodellen.
    • Beispielsweise in einem Marktmodell, bei dem die gehandelte Menge (xt) und der Preis (pt) beide von Angebot und Nachfrage abhängen.
    • Der Störterm (et bzw. ut) beeinflusst die Menge/den Preis, sodass Korrelation besteht.
    • Eine Schätzung der Nachfragelastizität durch eine einfache Regression von xt auf pt ist in diesem Fall nicht sinnvoll.
    • Die Variablen xt und pt sind endogen miteinander korreliert.
  • Verzögerte Variablen als Instrumente:
    • Verzögerte Variablen können valide Instrumente sein, um ein endogenes Problem in einem dynamischen Modell zu lösen.
    • Die Bedingungen dafür sind, dass der Störterm nicht autokorreliert ist und die Variablen ausreichend persistent sind.
  • Rationale Erwartungen:
    • In makroökonomischen Modellen spielen rationale Erwartungen eine entscheidende Rolle.
    • Zukünftige Erwartungen werden in den Gleichungen berücksichtigt.
    • Die Erwartungen sind oft nicht direkt beobachtbar und führen zu endogenen Regressoren.

Instrumentalvariablen (IV)

  • Instrumentalvariablen sind Variablen, die einen Einfluss auf den endogenen Regressor haben, aber direkt keinen Einfluss auf den Störterm.
  • Instrumentrelevanz: Cov(zt, xt) ≠ 0
  • Instrumentexogenität: Cov(zt, εt) = 0
  • 2SLS (Two-Stage Least Squares): Ein Schätzverfahren, um Parameter bei endogenen Regressoren zu schätzen.
  • Mehrere Instrumente: Wenn mehrere Instrumente zur Verfügung stehen können.
  • Identifizierung: Es ist entscheidend, dass die Instrumente korrekt identifiziert werden. Ein Modell ist identifiziert, wenn genügend Instrumente für alle endogenen Regressoren existieren. Dies bedeutet eine Einschränkung für die Anzahl der Instrumente.
  • Abzählbedingung: Anzahl der Instrumente muss ausreichend sein.

Weitere Punkte

  • Eine größere Stichprobe hilft nicht bei Identifizierungsproblemen.
  • Die Korrelation zwischen erklärenden Variablen und Störterms spielt eine wichtige Rolle.
  • In der Praxis werden oft ökonometrische Softwareprogramme verwendet um z.B. 2SLS durchzuführen.

Studying That Suits You

Use AI to generate personalized quizzes and flashcards to suit your learning preferences.

Quiz Team

Related Documents

Endogene Regressoren (Angewandte Ökonometrie, Winter 2024/25) PDF

Description

In diesem Quiz lernen Sie die grundlegenden Konzepte der endogenen Regressoren und die damit verbundenen Probleme in der Ökonometrie kennen. Es werden zentrale Annahmen und Auswirkungen der Endogenität auf OLS-Schätzungen behandelt. Testen Sie Ihr Wissen über die statistischen Grundlagen und Herausforderungen in der Regressionsanalyse.

More Like This

Endogenous Opioid Neurotransmitters Quiz
10 questions

Endogenous Opioid Neurotransmitters Quiz

LightHeartedChalcedony avatar
LightHeartedChalcedony
Endogenous Viral Elements in Plant Genomes
9 questions

Endogenous Viral Elements in Plant Genomes

DefeatedBlueLaceAgate avatar
DefeatedBlueLaceAgate
Endogenous Growth Models Quiz
18 questions

Endogenous Growth Models Quiz

MagnanimousSarod avatar
MagnanimousSarod
Endogenous Processes in Earth Science
5 questions

Endogenous Processes in Earth Science

ClearerIridium avatar
ClearerIridium
Use Quizgecko on...
Browser
Open
Browser
Browser