Análisis de Estados Económicos y Financieros PDF

Análisis de Estados Económicos y Financieros Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN 24 de febrero de 2023 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN Índice 1 Los resultados en la empresa...................................... 3 2 Ingresos..................................................

Análisis de Estados Económicos y Financieros Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN 24 de febrero de 2023 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN Índice 1 Los resultados en la empresa...................................... 3 2 Ingresos........................................................ 4 3 Gastos......................................................... 6 4 Cuenta de Pérdidas y Ganancias.................................... 7 5 Estado de Cambios en el Patrimonio Neto............................ 8 2 of 9 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN 1 Los resultados en la empresa Informar periódicamente de los resultados obtenidos por la empresa es uno de los objetivos de la contabilidad. Con este objeto se elabora el estado contable denominado Cuenta de Resultados, Estado de Resultados o Cuenta de Pérdidas y Ganancias. El resultado representa el incremento (beneficio) o disminución (pérdida) que han experimentado los fondos propios, en el periodo de tiempo considerado, excluidas las operaciones entre la empresa y sus propietarios. Prescindiendo de la inflación, la cifra real del resultado obtenido por una empresa sólo podría determinarse en el momento de su liquidación, restándole a la aportación hecha por los propietarios el valor patrimonial que en el momento de la liquidación tuviese la empresa. Sin embargo, por diversos motivos no es posible esperar hasta el momento de la liquidación para conocer el resultado obtenido, por lo que es preciso su cálculo (al menos anualmente) lo que implicará realizar estimaciones para cuantificar los ingresos y gastos asociados a cada periodo. La dificultad y subjetividad de estas periodificaciones conlleva que la cifra de los resultados obtenidos sea una magnitud relativa. Contamos con dos métodos o enfoques para determinar el resultado: el primer método sería el enfoque económico (o de mantenimiento del capital) según el cual el resultado se obtendría calculando la diferencia entre el valor del patrimonio neto al inicio y al final del periodo analizado (excluyendo las operaciones con los propietarios de la empresa). El resultado así obtenido equivaldría a la cantidad que podemos distribuir al final del periodo, sin reducir el patrimonio inicial. El problema de este enfoque es que requiere valorar todos los activos y pasivos en los dos momentos de referencia (inicio y final del periodo), con las dificultades que ello supone. El segundo enfoque es el llamado enfoque de las transacciones, consistente en registrar por separado los ingresos y los gastos de la actividad, obteniendo el resultado como su diferencia. El principal problema es la elección del momento o ejercicio en que han de reconocerse los ingresos y gastos. Hasta la entrada en vigor de los PGC 2007 (el 1 de enero de 2008) el resultado periódico se calculaba por diferencia entre los ingresos efectivamente realizados y los gastos reconocidos. Los primeros incluían sólo aquellos ingresos que efectivamente se habían materializado (lo que excluía la posibilidad de registrar contablemente una revalorización de activos por encima de su valor de adquisición) mientras que los segundos incluían no sólo los gastos realizados, sino también las pérdidas potenciales (en aplicación del principio de prudencia). El resultado así calculado lo denominaremos resultado tradicional, y tiene carácter repartible. En este cálculo se daba, como puede verse, un tratamiento asimétrico a las ganancias y pérdidas potenciales o latentes, puesto que las primeras no se registraban, mientras que las segundas sí. 3 of 9 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN Con la entrada en vigor de los nuevos PGC, se modificó el cálculo del resultado, al exigir el registro contable de las ganancias y pérdidas latentes en determinados instrumentos financieros que, al cierre del ejercicio, deben valorarse por su valor razonable1. Nace así un nuevo concepto de resultado, que denominamos resultado total, (del inglés comprehensive income), que engloba el resultado de la cuenta de pérdidas y ganancias (repartible), así como los gastos e ingresos que se imputan directamente al patrimonio neto2 (no repartible). Por este motivo, y en cumplimiento de la normativa en vigor, el resultado total del ejercicio figurará en dos documentos: la cuenta de pérdidas y ganancias (CPyG) y el estado de cambios en el patrimonio neto (ECPN). Este último informa de los componentes del resultado total y del resto de operaciones que explican la variación experimentada por el patrimonio neto en el periodo que estemos considerando. 1 Importe por el que puede ser intercambiado un activo o liquidado un pasivo, entre partes interesadas y debidamente informadas, que realicen una transacción en condiciones de independencia mutua. El valor razonable se determinará sin deducir los costes de transacción en los que pueda incurrir en su enajenación. No tendrá en ningún caso el carácter de valor razonable el que sea resultado de una negociación forzada, urgente o como consecuencia de una situación de liquidación involuntaria (PGC). 2 El PGC 2007 incorporaba dos nuevos grupos de cuentas a la contabilidad: los grupos 8 y 9. El grupo 8 representa los gastos imputados al patrimonio neto, mientras que el grupo 9 hace referencia a los ingresos imputados al patrimonio neto. Figura 1: Gastos, ingresos y resultdos en el PGC 2 Ingresos Desde el punto de vista del enfoque tradicional, para que un hecho contable tuviese el carácter de ingreso debía producir un aumento en los activos o una disminución en los pasivos, o una combinación de estos dos efectos, y tener su origen en una transacción realizada por el sujeto contable con terceros. Sin embargo, el PGC 2007 recoge una definición de ingreso distinta, adaptada a la normativa internacional y que permite reconocer contablemente algunos casos de ingresos no realizados (por aumentos en el valor de ciertos activos o disminución de valor en determinados pasivos)3. El reconocimiento de los ingresos requiere además poder medir su importe con fiabilidad. Al registrar un ingreso se producirá el reconocimiento simultáneo o el incremento de un activo, o la desaparición o disminución de un pasivo (o una combinación de ambos efectos) y, en ocasiones, el reconocimiento de un gasto. Por otra parte, el momento temporal en que ha de reconocerse el ingreso se determina en base 4 of 9 3 Según el PGC los ingresos consisten en incrementos en el patrimonio neto de la empresa durante el ejercicio, ya sea en forma de entradas o aumentos en el valor de los activos o de disminución de los pasivos, siempre que no tengan su origen en aportaciones, monetarias o no, de los socios o propietarios. Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN al principio del devengo (por el que prevalece la corriente real frente a la monetaria). Así, los ingresos por ventas se reconocerán contablemente cuando se produzca la entrega de los productos; los ingresos por prestaciones de servicios, cuando se hayan prestado dichos servicios; y por último, los ingresos que deriven de la cesión de activos, cuando éstos sean usados o a medida que transcurra el tiempo. Los ingresos que procedan de la venta de bienes y de la prestación de servicios se valoran por su importe neto, según establece el PGC4 , es decir, deducidos los descuentos de cualquier tipo, las rebajas u similares que la empresa haya concedido. Ingresos por ventas: normas particulares en el PGC El PGC establece ciertos requisitos adicionales para la contabilización de los ingresos procedentes de la venta de bienes: La empresa debe haber transferido al comprador los riesgos y beneficios significativos inherentes a la propiedad de los bienes, con independencia de su transmisión jurídica. Se presume que ésto no se ha producido cuando el comprador posea el derecho de vender los bienes a la empresa, y ésta la obligación de recomprarlos por el precio de venta inicial más la rentabilidad normal que obtendría un prestamista. Que la empresa no mantenga la gestión corriente de los bienes vendidos en un grado asociado normalmente con su propiedad, ni retenga el control efectivo de los mismos. Que su importe pueda valorarse de manera fiable Que los costes incurridos o en los que se va a incurrir en la transacción, puedan valorarse con fiabilidad. Que sea probable que la empresa reciba los beneficios o rendimientos económicos derivados de la transacción. Ingresos por prestaciones de servicios: normas particulares en el PGC Los ingresos por prestaciones de servicio se reconocerán, según el PGC, cuando el resultado de la transacción pueda ser estimado con fiabilidad, considerando para ello el porcentaje de realización del servicio en la fecha de cierre. Deberán reumir los siguientes requisitos: Que el importe de los ingresos pueda valorarse con fiabilidad Que el grado de realización de la transacción, en la fecha de cierre del ejercicio, pueda ser valorado con fiabilidad. Que sea probable que la empresa reciba los beneficios o rendimientos económicos derivados de la transacción. 5 of 9 4 NRV 14ª.- Ingresos por ventas y prestación de servicios. Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN Que los costes ya incurridos en la prestación, así como los que quedan por incurrir hasta completarla, puedan ser valorados con fiabilidad. 3 Gastos El PGC, en su marco conceptual, define los gastos como "decrementos en el patrimonio neto de la empresa durante el ejercicio, ya sea en forma de salidas o disminuciones en el valor de los activos o de reconocimiento o aumento del valor de los pasivos, siempre que no tengan su origen en distribuciones, monetarias o no, a los socios o propietarios en su condición de tales". Se incluyen la totalidad de las disminuciones de los recursos económicos de la empresa, con independencia de su origen o de su carácter ordinario o extraordinario. Su reconocimiento contable se producirá cuando se hayan consumido los productos o servicios que dan lugar a las disminuciones de activos o aumentos de pasivos exigibles, con independencia del momento temporal del pago, y siempre que pueda establecerse su importe de forma fiable. Gastos por naturaleza y gastos por función En la cuenta de pérdidas y ganancias, los gastos pueden aparecer clasificados de acuerdo con su naturaleza o atendiendo a su función. El PGC, en el modelo de cuenta de pérdidas y ganancias (CPyG) utiliza una clasificación por naturaleza, clasificando los gastos en servicios exteriores, tributos, gastos de personal, etc. Figura 2: Cálculo coste de ventas en empresa industrial 6 of 9 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN En la clasificación de gastos por función se incluyen como categorías el coste de la mercancía vendida (o del servicio prestado, en su caso), gastos de venta o comerciales, gastos generales y de administración, gastos financieros e impuesto sobre el beneficio. 4 Cuenta de Pérdidas y Ganancias La cuenta de pérdidas y ganancias (CPyG) es el estado financiero que recoge todos los ingresos (menos los que se imputan directamente al patrimonio neto) y todos los gastos (igualmente, menos los que se imputan directamente al patrimonio neto), calculando el resultado obtenido como la diferencia entre ingresos y gastos. La CPyG no sólo ofrece el resultado final obtenido, sino los diferentes márgenes intermedios. La cuenta de pérdidas y ganancias (CPyG) puede formularse utilizando diversos formatos. El PGC 2007 ha adoptado el formato de estructura vertical, tipo informe, de lectura más sencilla, en el que se relacionan de manera escalonada las distintas partidas de ingresos y gastos. En el cuerpo de la CPyG se presentan dos únicos márgenes: resultado de explotación, y resultado financiero, desapareciendo el tradicional margen de resultados extraordinarios. Figura 3: Margenes de resultados intermedios en CPyG 7 of 9 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN 5 Estado de Cambios en el Patrimonio Neto Las definiciones de los elementos ingresos y gastos vistas en los apartados anteriores, y contenidas en el PGC 2007, así como determinadas normas de registro y valoración que se apoyan en estas definiciones, hacen necesario contabilizar partidas de ingresos y gastos que no se imputan a la cuenta de pérdidas y ganancias del ejercicio. Por este motivo, el PGC 2007 obliga a todas las empresas a elaborar un nuevo documento integrante de las cuentas anuales: el Estado de Cambios en el Patrimonio Neto (ECPN). Este documento se presenta en dos cuadros (salvo en el PGC-Pymes): el Estado de Ingresos y Gastos Reconocidos, y el Estado Total de Cambios en el Patrimonio Neto. El Estado de Ingresos y Gastos Reconocidos, recoge los cambios en el patrimonio neto que se derivan de: El resultado del ejercicio (CPyG) Las transferencias realizadas a la cuenta de pérdidas y ganancias Los ingresos y gastos que deban imputarse directamente al patrimonio neto El Estado Total de Cambios en el Patrimonio Neto, informa de todos los cambios en el patrimonio neto derivados de: El saldo total de los ingresos y gastos reconocidos Las restantes variaciones en el patrimonio neto Las variaciones en patrimonio neto por operaciones con socios o propietarios Ajustes en patrimonio neto por cambios en criterios o por corrección de errores El PGC Pymes no contempla los grupos 8 y 9, por lo que en el caso de aplicar este plan, no se calcula el Estado de Ingresos y Gastos Reconocidos. En estos casos el ECPN se simplifica, y queda reducido al Estado Total de Cambios en el Patrimonio Neto. El principal objetivo del ECPN es informar sobre la riqueza de la empresa, los cambios producidos a nivel patrimonial y construyendo una nueva variable, el resultado global, que no se limita al saldo de la cuenta de pérdidas y ganancias, sino que abarca las partidas de ingresos y gastos que se imputaron directamente al patrimonio neto (produciendo lógicamente una variación en su importe) sin pasar por la cuenta de pérdidas y ganancias. La utilidad del ECPN tiene dos vertientes: por un lado informa de có- 8 of 9 Tema 3: Estados de Resultados. Cuenta PyG y ECPN mo la empresa está utilizando sus recursos (Estado de Ingresos y Gastos Reconocidos) y por otro, informa sobre las operaciones con los socios (Estado Total de Cambios en el Patrimonio Neto). 9 of 9