Introducción a las Finanzas y Activos

Finanzas

• Es una rama de la economía enfocada en el estudio de las actividades de inversión en activos reales y financieros, así como su administración.

Activos

• Activo real: Tangible y usado para generar dinero (ej., máquina, terreno, edificio).
• Activo financiero: Derecho intangible a cobrar una cuenta futura (ej., un documento).

Áreas de las finanzas

• Inversiones: Rama que estudia cómo administrar inversiones en activos financieros, incluyendo la gestión de excedentes para la compra de acciones que representan una parte de la propiedad de una empresa.
• Inversionista: El principal proveedor de recursos para iniciar o expandir operaciones empresariales.
• Instituciones y mercados financieros: Empresas que se especializan en la compra, venta y creación de títulos de crédito y valor, transformando activos financieros como cuentas bancarias en depósitos de ahorros.
• Los mercados financieros son espacios para la compra y venta de títulos de crédito y se conocen como mercado de valores.
• Finanzas corporativas o administración financiera de las empresas: Estudia la inversión en activos, la obtención de fondos necesarios e incluye la reinversión y reparto de dividendos o la unión de empresas S.A.

Conceptos clave

• Empresa: Entidad económica independiente con activos adquiridos mediante aportaciones de accionistas y financiamiento de acreedores.
• Acreedores: Persona física o jurídica que suministra un bien o servicio necesario pero no relacionado con la actividad principal de la empresa.
• Análisis financiero: Permite identificar fortalezas y debilidades de una empresa para tomar decisiones inteligentes.
• Inventario: Mercancía disponible para la venta al público.
• Actuario: Profesional con habilidades analíticas y estadísticas para pronosticar y evaluar riesgos financieros, desarrollando políticas para minimizarlos.

Inversiones

• Son apoyos económicos necesarios para las funciones de la empresa.
• Inversiones individuales: Para adquirir bienes personales (habitación, transporte) o activos financieros con beneficios económicos.
• Inversiones empresariales:
  • Necesarias (fijas): Para la operación normal (maquinaria, edificios, inventarios).
  • De excedentes temporales de efectivo: Inversión temporal para obtener beneficios durante la duración de la inversión.

Mercados de inversión

• Mercado de dinero: Renta fija.
• Mercado de capitales: Renta variable.
• Clasificación de inversiones: Seguras, medianamente seguras y de riesgo, donde el accionista en inversiones de riesgo es el último en obtener rendimiento.
  • Renta fija: No cambia.
  • Renta variable: Varía del mercado.
  • Instrumentos representados por títulos-valor, acciones.

Parámetros de las inversiones

• Rendimiento: Recompensa por la inversión (dividendo, tasa de interés, ganancia de capital).
• Riesgo: Posibilidad de cambios en el mercado (riesgo de inversión y de mercado).
• Vencimiento: Plazo para que el inversionista reciba su rendimiento.
• Negociabilidad: Posibilidad de recuperar los fondos invertidos antes del vencimiento.
• Liquidez: Disponibilidad de fondos para cumplir compromisos financieros.

Definiciones adicionales

• Ganancia de capital: Utilidad mayor al valor de venta de la inversión.
• Riesgo de inversión: Posibilidad de que el emisor no pueda pagar o se venza la inversión.
• Riesgo de mercado: Posibilidad de que el mercado cambie.
• Ganancia: Utilidad cuando el valor de venta de inversión es mayor al precio de compra.
• Dividendo: Forma de rendimiento de las acciones.
• Tasa de interés: Establecimiento que dicta si la tasa puede ser fija o variable.
• Cetes: Certificado de la tesorería de la inversión o federación.
• Fitzpatrick: Autor de los primeros trabajos sobre quiebras empresariales.

Este texto ofrece una visión general de las finanzas, definiéndola como el estudio de las inversiones en activos reales y financieros. Explica la diferencia entre activos reales y financieros, y explora las áreas clave de las finanzas, incluyendo inversiones e instituciones financieras. Ideal para estudiantes y profesionales.