Évolution des banques centrales modernes

Podcast

Play an AI-generated podcast conversation about this lesson

Questions and Answers

Quels types de monnaie sont émis par les banques commerciales aujourd'hui ?

Des obligations d'État

Des billets fiduciaires (correct)

Des pièces de monnaie

Des monnaies numériques

Quelle caractéristique n'est pas associée aux banques centrales modernes ?

Monopole de l’émission fiduciaire

Fonction de supervision

Prêteur en dernier ressort

Lucrativité (correct)

Quel événement a marqué la création directe de banques centrales par les États au XXe siècle ?

La crise financière de 1929

Les décolonisations (correct)

La Première Guerre mondiale

L'introduction de l'euro

Quel est le rôle principal des banques d’escompte par rapport aux banques commerciales ?

Financement du négoce Signup and view all the answers

Qu'est-ce qui a permi aux banques centrales de réduire leur clientèle principalement aux banques commerciales ?

La transformation des banques d’émission Signup and view all the answers

Qui a établi le monopole indirect de la Banque d'Angleterre en 1709 ?

Le Parlement anglais Signup and view all the answers

Quelle innovation pourrait modifier le statut des banques centrales dans le futur ?

Les monnaies numériques de banque centrale Signup and view all the answers

Quelles banques sont considérées comme banques de second rang ?

Les banques commerciales Signup and view all the answers

Quel est le rôle principal de la Banque centrale en tant que Prêteur de Dernier Ressort (PDR) ?

Assurer la liquidité pour les banques illiquides Signup and view all the answers

Quel événement a conduit à une grave crise de liquidité en 2008 ?

La chute de Lehman Brothers Signup and view all the answers

Comment les banques centrales obtiennent-elles des informations sur la situation financière des banques ?

En fixant les taux d'intérêt directeurs et en accordant des prêts Signup and view all the answers

Qu'est-ce que l'aléa moral dans le contexte des banques centrales ?

Une prise de risques accrue par les banques en anticipant un soutien Signup and view all the answers

Quel est l'impact potentiel des banques 'too big to fail' (TBTF) sur le système financier ?

Risque systémique et crise d'illiquidité Signup and view all the answers

À quoi la Banque centrale doit-elle faire attention lors de l'évaluation des banques ?

À distinguer entre les banques illiquides et insolvables Signup and view all the answers

Quel instrument permet aux banques centrales de surveiller le marché financier ?

Les modèles économétriques Signup and view all the answers

Quel rôle joue le Trésor public en relation avec la Banque centrale ?

Régler les dettes en cas de faillite de banques Signup and view all the answers

Quel événement a empêché la Banque d'Angleterre d'agir efficacement en 1847 ?

L'Act of Peel de 1844 Signup and view all the answers

Quel type de crise est caractérisé par l'effondrement d'une seule banque ?

Crise idiosyncratique Signup and view all the answers

Quel événement a permis à la Banque d'Angleterre d'obtenir un monopole national sur l'émission des billets?

L'Act of Peel en 1844 Signup and view all the answers

Quel était le but originel des banques comme la Banque d'Angleterre et la Banque de France?

Gagner de l'argent et verser des dividendes aux actionnaires Signup and view all the answers

Quelle condition a permis aux banques privées d'émettre des billets après 1844?

Ne pas dépasser le maximum d'émission atteint en 1843 Signup and view all the answers

Quel rôle joue la Banque de France dans la création des banques départementales?

Elle en rachète plusieurs Signup and view all the answers

Comment la Banque d'Angleterre a-t-elle évolué après sa création en 1694?

Elle a remporté le soutien de l'État pour son statut. Signup and view all the answers

Qu'est-ce qui a confirmé le monopole de la Banque d'Angleterre en 1946?

La nationalisation de la Banque d'Angleterre Signup and view all the answers

Quel est le rôle du Préteur en dernier ressort selon Walter Bagehot?

Prêter lors d'une crise bancaire avec des conditions spécifiques Signup and view all the answers

Quelle mesure fut prise par la Banque de France pour maintenir son monopole face aux banques départementales?

Créer des succursales dans des villes sans banques Signup and view all the answers

Qu'est-ce qui a permis à la Banque de France d'obtenir un monopole fiduciaire national?

L'absence de banques concurrentes significatives Signup and view all the answers

Quel est l'impact fiscal de l'extension du monopole d'émission fiduciaire?

Une part croissante des profits a été versée à l'État Signup and view all the answers

Quel a été l'impact de la révolution de 1848 sur les banques départementales d'émission?

Elles ont été rachetées par la Banque de France. Signup and view all the answers

D'où provient l'expression 'prêter libéralement' dans le contexte bancaire?

Des règles établies par Walter Bagehot Signup and view all the answers

À quel type de société appartient la Banque de France depuis sa création?

Société anonyme Signup and view all the answers

Quelle a été l'une des premières actions des capitalistes lors de la création de la Banque d'Angleterre?

Prêter de l'argent à l'État pour couvrir ses dépenses Signup and view all the answers

Study Notes

Évolution des banques d'émission vers les banques centrales

Les banques centrales modernes sont issues des banques d'émission historiques, ayant développé des modèles variés (baltique et continental).
Au XXe siècle, ces banques d'émission ont progressivement restreint leur clientèle aux banques commerciales et aux États, devenant des banques de premier rang.
Les banques commerciales (banques de second rang) émettent désormais deux types de monnaie : billets fiduciaires et monnaie scripturale (accessible uniquement aux banques et aux États).
Les monnaies numériques de banque centrale pourraient modifier la situation à l'avenir.
Les États créent directement des banques centrales au XXe siècle, lié à l'abandon de l'or et de l'argent comme monnaie.

Caractéristiques des banques centrales modernes

Monopole de l'émission fiduciaire (émission de billets).
Non-lucrativité (objectif non-profit).
Prêteur en dernier ressort (Lender of Last Resort).
Supervision et contrôle prudentiel des banques.

Monopole de l'émission fiduciaire

L'exemple de la Banque d'Angleterre (BoE) montre une évolution du monopole, d'abord régional, puis national via l'Act of Peel (1844).
La Banque de France, initialement dans un contexte de « libre banque » a progressivement acquis un monopole national, d'abord par des acquisitions puis par des adaptations législatives.

Non-lucrativité

Les banques d'origine étaient à but lucratif, versant des dividendes.
L'extension du monopole fiduciaire a eu une contrepartie fiscale, avec une augmentation des versements aux États.

Prêteur en dernier ressort (PDR)

Conceptuellement formulé par Walter Bagehot, ce rôle implique l'intervention en temps de crise.
Les principes de Bagehot incluent le prêt libéral, ciblant les banques solvables avec garantie et à taux élevé.
La pratique historique de la Banque de France et de la Banque d'Angleterre montre des cas d'intervention plus fréquente.
Aujourd'hui, le PDR est crucial pour maintenir la stabilité financière et éviter la propagation de crises.
La présence d’un PDR peut favoriser une prise de risque excessive par certaines banques (aléa moral).
L’identification de banques illiquides et solvables ou insolvables est complexe.
Les crises systémiques, comme celle de 2008, incluant les "Too Big To Fail", précisent les limites du PDR.

Supervision et contrôle prudentiel

Les banques centrales collectent des données sur les banques et les marchés.
Cette supervision s’étend aux marchés de crédit, financiers et à la stabilité financière.
L’indépendance des banques centrales vis-à-vis des pouvoirs publics est essentielle au bon fonctionnement de la supervision.

Studying That Suits You

Use AI to generate personalized quizzes and flashcards to suit your learning preferences.

Description

Ce quiz explore l'évolution des banques d'émission vers les banques centrales modernes et leur impact sur le système financier. Découvrez les caractéristiques clés des banques centrales contemporaines et les défis posés par les monnaies numériques. Testez vos connaissances sur ce sujet crucial de l'économie.