Estados Financieros y Ecuación Contable Capítulo 2 PDF

ESTADOS FINANCIEROS Y ECUACIÓN CONTABLE Capítulo 2 La información financiera de una empresa es: → Relevante, ayuda a tomar decisiones (acreedores, accionistas, etc.) → Confiable, está libre de errores. → Oportuna, se presenta en un per...

ESTADOS FINANCIEROS Y ECUACIÓN CONTABLE Capítulo 2 La información financiera de una empresa es: → Relevante, ayuda a tomar decisiones (acreedores, accionistas, etc.) → Confiable, está libre de errores. → Oportuna, se presenta en un período concreto. → Comparable, evoluciona. → Material está disponible. Se condensa en: Permiten evaluar el Estados performance de la empresa Financieros por parte de inversionistas, por ejemplo. La información financiera se enmarca en: → PCGA: Principios contables generalmente aceptados. → IFRS: Normas internacionales de información financiera. Los que dictan cómo se presenta la información financiera, asegurando su homogeneidad y facilitando su comparación y comprensión transversalmente. Las empresas que tranzan en bolsa son reguladas por la CMF (Comisión para el mercado financiero), quién se encarga de que cumplan las IFRS, a través de realizando un análisis razonado o auditado. Los Auditores externos son los encargados de llevar a cabo los Estados Razonados, en los que se analizan en profundidad los EEFF de una entidad, explicando el por qué de estos (ver si hay algo que no cuadra) Nota: Esto es clave para los inversionistas, puesto que necesitan depositar su confianza en la entidad de su interés. Los Estados financieros están compuestos por: 1. Estado de situación financiera o balance general  2. Estado flujo efectivo 3. Estado de resultados 4. Estado de cambios en el patrimonio Su confección está respaldada por: Ecuación contable ECUACIÓN CONTABLE DERECHOS = OBLIGACIONES Lo que empresa tiene = Lo que empresa debe “Tengo algo que me permite pagar lo que debo” ACTIVOS = PASIVOS + PATRIMONIO Activos = pasivos + capital + utilidades Activos Pasivos Patrimonio Recurso que la empresa Obligaciones con terceros Obligaciones con dueños posee que generan por recibir recursos o por recursos aportados beneficios en el tiempo bienes “Lo que entra” “Lo que sale” Efectivo, cuentas x cobrar, Obligaciones bancarias, Capital, utilidades PPE, inventario, etc. cuentas por pagar, acumuladas, etc. remuneraciones, etc. Nota: Efectivo es el activo Nota: Obligaciones Nota: Dueños reciben más líquido y sirve como bancarias son deudas; utilidades (dividendos): medio de pago (kinda like recibo dinero del banco y a cuenta corriente) pasa a ser efectivo. - Pagarlos significa Genera o devenga reducir utilidades intereses “debo lo que acumuladas y pedí + intereses” efectivo. - Declarados en “dividendos por pagar”, cuando se paga baja efectivo contra dividendos x pagar. ¿Cómo hago crecer el negocio? Compro a crédito y pago después ya que no uso efectivo para procesos de fabricación. ¿Cómo se mueve la Ecuación contable? El aumento de un activo implica tres posibles movimientos:  1. Si aumenta activo, disminuye activo Ej: Si compro maquinaria (PPE) al contado, aumenta PPE, pero disminuye Efectivo. 2. Si aumenta activo, aumenta pasivo Ej: Pido préstamo al banco, aumenta mi Efectivo, pero también mi pasivo “Obligaciones bancarias”. 3. Si aumenta activo, aumenta patrimonio EJ: Dueños aportan dinero, aumenta mi Efectivo, pero también aumenta mi Capital. Estado de situación financiera o balance general Presenta relación entre activos pasivos y patrimonio Es una “foto” de la posición financiera de la empresa, pues muestra el stock en una fecha determinada. Ej: 30 de Junio del 2024. Activos y pasivos se dividen en corrientes y no corrientes: → Corriente: inferior a un año → No corriente: superior a un año. - Activos se categorizan por liquidez (transformar activo en efectivo en poco tiempo), del más liquido al menos liquido. - Pasivos se categorizan por exigibilidad al vencimiento (fecha de pago), del más exigible al menos exigible. Por ejemplo, las obligaciones bancarias CP son más exigibles que las Cuentas x pagar. Importante: Deudas bancarias son renegociables, puede pasar de pasivo corriente a no corriente. Cuentas del patrimonio no son exigibles, porque no tienen fecha de pago al vencimiento (puede que empresa no tenga plata para pagar accionistas en un período). Empresas que tranzan en bolsa están obligadas a pagar dividendos del 30% mínimo de utilidades, pero si su utilidad del ejercicio es negativa, no es obligación pagar dividendos, pero si utilidades acumuladas (si son positivas). Estado de resultados Resumen los ingresos y gastos de una entidad en un período determinado (Es un como un vídeo porque es un flujo. Ej: desde el 31 de enero al 31 diciembre 2021) Mide el desempeño financiero a través de la utilidad del ejercicio  La ganancia es para los accionistas y no acreedores ¿Por qué? Accionistas administran empresa y asumen riesgo de valor de utilidades UTILIDAD = INGRESOS – GASTOS Si ingresos > gastos = Utilidad del ejercicio Si ingresos < gastos = Pérdida del ejercicio La utilidad es parte del patrimonio cuando pasa a utilidades acumuladas: Patrimonio (T1) = Capital (T1) + Ut. Acumuladas (T0) + Ut. Ejercicio (T1-T0) – Dividendos (T1) Activos = pasivo + patrimonio Activos = Pasivos + Capital + Ut. Acumuladas + Ut. Ejercicio Estructura EERR Ingreso x venta Costo x venta Margen bruto Gastos de administración y ventas (GAV): Aquí se incluyen sueldos, arriendos, seguro, depreciación, etc. EBIT o resultado operacional (Earnings before interests and taxes) Gastos/Ingresos financieros EBT (Earnings before taxes) Impuestos Utilidad o pérdida del ejercicio *Puede variar Antes de EBIT: operacional Después de EBIT: no operacional ¿Qué es la depreciación? Desgaste por uso de activos fijos (Ej: PPE) Disminuye utilidades y activo en cuenta “depreciación acumulada”, que funciona como pasivo en partida doble. ¿Qué es el riesgo? Probabilidad de obtener resultado distinto al esperado + Riesgo + utilidad Principio devengado Tanto ingresos y gastos se reconocen independiente de si son cobrados o pagados al contado, cuando se genera el derecho a cobrar u obligación a pagar. Ejemplo: se devengan sueldos y arriendo Egreso, costo y gasto → Egreso: salida de caja que no afecta al EERR. → Costo: transformar activo en otro. Activo registrado en balance general → Gasto: costo expirado, vendido o consumido → Costo x venta: lo necesario para hacer el producto o brindar servicio. → Gasto x venta: gasto realizado en el proceso de venta del producto. (Ej: Gastos x sueldo, marketing y comisiones). También entran los gastos no operacionales o pérdidas como los financieros y diferencias de tipo de cambio. Ingreso, Ingreso x venta v/s ganancia → Ingreso x venta: generado por venta de producto o el brindar un servicio → Ganancia: utilidad extraordinaria o fuera del giro normal de las operaciones del negocio (Ej: Venta PPE) → Ingreso financiero: intereses devengados por activos como DAP o fondos mutuos → Perdida: consumo no recurrente de un recurso Operacional v/s no operacional → Operacional: afecta operaciones del negocio → No operacional: no afecta operaciones del negocio  Estado de flujo efectivo Proporciona información acerca de la liquidez de la empresa. Muestra vínculo entre efectivo (caja) y equivalente de efectivo (inversiones < 90 días como DAP o FM). “Todas las entradas de efectivo y efe, menos las todas las salidas de efectivo y efe” Aquí tomamos en cuenta el Capital de trabajo (WK): → Liquidez de una empresa → Capacidad de cumplir obligaciones de CP → “Lo que empresa necesita para sobrevivir en el CP” WK= AC - PC Activos = pasivos + patrimonio AC + ANC = PC + PNC + Capital + Utilidades acumuladas + Utilidad del ejercicio - Dividendos AC – PC = PNC + Capital + Utilidad acumulada + Ut ejercicio – Dividendos – ANC Según la NIC #7 El estado flujo efectivo muestra variación de efectivo y equivalente de efectivo clasificados: → Flujo operación: actividades del negocio → Flujo inversión: adquisición activos no corrientes → Flujo financiamiento: obligaciones con terceros y aumento de capital para financiar inversiones, pago de dividendos, pasivos *Con flujos puedo ahorrar, consumir o invertir Importantes: El costo de venta no es egreso de efectivo Ingreso x venta no es ingreso efectivo ¿Por qué? EFE representa ingresos y egresos y no considera principio de devengo como EERR.  INVENTARIO Capítulo 6 Activo fabricado y comercializado por empresas para satisfacer necesidades de consumidores, obteniendo ganancias y asegurando su sostenibilidad en el tiempo. ¿Cómo se valoriza? Menor valor entre costo de producción (empresas manufactureras) o precio de compra (empresas comercializadoras) y valor realizable neto (VRN) VRN = Valor mercado inventario – gastos de venta inventario Ajuste por principio conservador, dónde se registran pérdidas cuando se conozcan y ganancias cuando se realicen ¿Por qué? Los precios del mercado fluctúan y afectan el valor de los bienes del inventario Empresas comercializadoras Poseen un único inventario “Productos terminados” que son vendidos sin transformación alguna (única cuenta T). Costo de los bienes adquiridos es la suma del valor de importación, costos de endeudamiento y transportes (fletes, puerto-bodega-tienda). En el proceso para que todos los bienes estén disponibles a la venta, todos los recursos destinados son costos (funcionan como activos). Cuando el inventario pasa por caja, hay venta y disminuye el inventario Nota: Si se paga con débito o crédito se registra cuenta x cobrar a Transbank. Cuando empresa tiene ingreso, también debe registrar gasto, pasando al EERR: → Ingreso por venta tiene contrapartida cuenta x cobrar → Costo por venta tiene contrapartida inventario *Margen de venta es la diferencia entre ambos  Saldo final = Saldo inicial + compras + devolución ventas clientes – descuento compras – devolución compras – costo de venta – obsolencias -mermas El costo del bien en su precio de compra menos los descuentos que toma la empresa de proveedores por pronto pago o volúmenes de compra. Concepto 2/10 30: proveedor entrega 2% descuento si empresa paga en los primeros 10 días de la compra, o saldo total en 30 días. Venta neta: ingresos x venta menos devoluciones de ventas y descuentos, además de incobrables. Importante: Ventas netas NO ventas netas de IVA Empresas manufactureras Cuentan con procesos de producción divididas en etapas desde la fabricación, hasta la venta. Su inventario se organiza en tres cuentas T: Materia prima, productos en proceso y productos terminados. Inventario = Materias primas + productos en proceso + productos terminados Nota: Un gasto es un recurso expirado o vendido. Así, cuando inventario es vendido, es un gasto y pasa a costo x venta en el EERR. el costo se genera cuando existe venta: costo de venta. Los costos de una empresa manufacturera son:  Proceso contable 1. Materias primas 2. Productos en proceso Nota: No todos los productos en proceso son terminados, por lo que queda saldo restante se queda en ese inventario. 3. Productos terminados Nota: No todos los productos terminados son vendidos, por lo que queda saldo restante en dicho inventario. Importante: En los 3 inventarios se podrían registran movimientos de devoluciones de compra, mermas y obsolencias. Costos v/s gastos → Costos: recursos destinados a producción de un bien (activos) → Gastos: recurso consumido en la comercialización del bien. También cuando recursos son consumidos, vendidos o expirados que ya generaron beneficios (arriendo, depreciación, etc.) → Costo de venta: gasto de bienes vendidos en empresa, registrado como cargo a resultados y abono a inventario Sueldos → Comercializadoras: Gastos (GAV) → Manufactureras: Si son de administrativos, son gasto (GAV) Si son de operarios, son costos de mano de obra (MOD) Depreciación → Comercializadoras: Gasto x depreciación → Manufactureras: Costo indirecto de fabricación (CIF) Ej: depreciación planta productiva o equipamiento industrial Electricidad, agua, etc. Comercializadoras: gasto Manufactureras: costo indirecto de fabricación (CIF) Otros costos Gastos que irían directamente en EERR, pero son considerados en costos de inventario para ambos tipos de empresa, como los de transporte, seguros e internación por importaciones. Así, el costo de activo está dado por: 1. Costo de adquisición 2. Recursos necesarios para que bien esté disponible en dependencias empresa 3. Desembolsos necesarios para que activo comience a funcionar: en comercializadora importar producto, y en manufactureras importar materias primas) Existen modalidades: → FOB (free on board): Importador se hace cargo de pagar transporte naviero. Factura incluye FOB y costos de lo importado es la suma de lo anterior. → C&F (cost and traight): Exportador paga transporte marítimo y valor mercadería. La factura incluye FOB de la carga + flete naviero. → CIF (cost, insume and freight): Valor factura es el precio final del producto exportado (FOB) + flete + valor del seguro. Exportador lo paga y es cobrado a comprador en esta. La metodología usada (desde el punto de vista del inventario) no es relevante, ya que importador reconocerá como costo del bien el FOB + costos que paga como naviera (freight) y seguros (insurance). La suma de los tres constituye el valor final del bien (producto terminado o materia prima en este caso Cuenta de T Inventario único comercializadora o Materias primas en manufacturera: COSTO DE VENTA: FIFO V/S CPP Empresas producen varías unidades al mes, cada una con un costo de producción que varía. Cuando los lotes producidos tienen distintos costos unitarios, se debe estimar el costo de venta con FIFO O CPP. 1. FIFO (first in, first out) “Lo primero que entra, es lo primero que sale” Los costos de las primeras unidades de costos antiguos que ingresan son las primeras en salir a la venta. 2. CPP (Costo promedio ponderado) Valor ponderado de unidades vendidas por su costo de venta, independiente de si ingresaron o no primero los costos de estas. Importante: FIFO muestra mayor EBIT (costo de venta se reduce porque se toma costo antiguo), pero posee más impuestos por el mayor EBIT. CPP muestra menor EBIT y menos impuestos. Flujo costos v/s flujo físico “Si tengo un camión de tomates y se pudre si pasa el tiempo entonces NO uso FIFO” Falso, puesto que el FIFO alude al flujo de costos, no al físico, por lo que eso no tiene importancia aquí. Para este caso, puedo usar FIFO O CPP.