Análisis de la Información Contable Caso Chocolates Valor 2022-2023 PDF

Evaluación continua ANALISIS DE LA INFORMACION CONTABLE Caso CHOCOLATES VALOR Curso 2022-2023...

Evaluación continua ANALISIS DE LA INFORMACION CONTABLE Caso CHOCOLATES VALOR Curso 2022-2023 PORCENTAJES HORIZONTALES DE BASE BALANCE PORCENTAJES VERTICALES ANUAL ACTIVO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 ACTIVO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 ACTIVO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 A) ACTIVO NO CORRIENTE 28.937.842 32.205.096 35.163.836 A) ACTIVO NO CORRIENTE 31,44% 36,88% 39,68% A) ACTIVO NO CORRIENTE 82,29 91,59 100 I. Inmovilizado intangible. 1.264.797 1.889.428 2.542.381 I. Inmovilizado intangible. 1,37% 2,16% 2,87% I. Inmovilizado intangible. 49,75 74,32 100 II. Inmovilizado material. 20.052.776 22.320.000 24.261.905 II. Inmovilizado material. 21,79% 25,56% 27,38% II. Inmovilizado material. 82,65 92 100 III. Inversiones Inmobiliarias 1.065.040 1.065.040 1.065.040 III. Inversiones Inmobiliarias 1,16% 1,22% 1,20% III. Inversiones Inmobiliarias 100 100 100 IV. Inversiones Emp. Grupo y asociadas a LP 5.723.309 6.118.262 6.509.287 IV. Inversiones Emp. Grupo y asociadas a LP 6,22% 7,01% 7,35% IV. Inversiones Emp. Grupo y asociadas a LP 87,93 93,99 100 V. Inversiones financieras a largo plazo. 82.112 82.112 91.120 V. Inversiones financieras a largo plazo. 0,09% 0,09% 0,10% V. Inversiones financieras a largo plazo. 90,11 90,11 100 VI. Activos por impuesto diferido VI. Activos por impuesto diferido VI. Activos por impuesto diferido 749.808 730.254 694.103 0,81% 0,84% 0,78% 108,03 105,21 100 B) ACTIVO CORRIENTE 63.100.764 55.107.568 53.446.845 B) ACTIVO CORRIENTE 68,56% 63,12% 60,32% B) ACTIVO CORRIENTE 118,06 103,11 100 I. Activos no corrientes mantenidos para la venta. I. Activos no corrientes mantenidos para la venta. 0% 0% 0% I. Activos no corrientes mantenidos para la venta. #DIV/0! #DIV/0! 100 II. Existencias. 17.881.990 16.398.235 15.969.740 II. Existencias. 19,43% 18,78% 18,02% II. Existencias. 111,97 102,68 100 III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar 27.948.704 21.386.469 20.957.103 III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar 30,37% 24,49% 23,65% III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar 133,36 102,05 100 IV Inversiones Emp. Grupo y asociadas a CP 1.894.953 391.024 290.713 IV Inversiones Emp. Grupo y asociadas a CP 2,06% 0,45% 0,33% IV Inversiones Emp. Grupo y asociadas a CP 651,83 134,51 100 V Inversiones financieras a corto plazo. 2.866.317 2.239.991 2.679.764 V Inversiones financieras a corto plazo. 3,11% 2,57% 3,02% V Inversiones financieras a corto plazo. 106,96 83,59 100 VI. Periodificaciones a corto plazo VI. Periodificaciones a corto plazo 0% 0% 0% VI. Periodificaciones a corto plazo #DIV/0! #DIV/0! 100 VII. Efectivos y otros activos líquidos equivalentes. 12.508.800 14.691.849 13.549.525 VII. Efectivos y otros activos líquidos equivalentes. 13,59% 16,83% 15,29% VII. Efectivos y otros activos líquidos equivalentes. 92,32 108,43 100 TOTAL ACTIVO (A + B) 92.038.606 87.312.664 88.610.681 TOTAL ACTIVO (A + B) 100% 100% 100% TOTAL ACTIVO (A + B) 103,87 98,54 100 PATRIMONIO NETO Y PASIVO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 PATRIMONIO NETO Y PASIVO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 PATRIMONIO NETO Y PASIVO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 A) PATRIMONIO NETO 75.180.474 72.303.070 71.131.580 A) PATRIMONIO NETO 81,68% 82,81% 80,27% A) PATRIMONIO NETO 105,69 101,65 100 A-1) FONDOS PROPIOS 75.102.194 72.303.070 71.131.580 A-1) FONDOS PROPIOS 81,60% 82,81% 80,27% A-1) FONDOS PROPIOS 105,58 101,65 100 I. Capital suscrito 6.003.089 6.003.089 6.003.089 I. Capital suscrito 6,52% 6,88% 6,77% I. Capital suscrito 100,00 100,00 100 II. Prima de Emisión II. Prima de Emisión 0% 0% 0% II. Prima de Emisión #DIV/0! #DIV/0! 100 III. Reservas 61.799.981 58.928.492 54.504.918 III. Reservas 67,15% 67,49% 61,51% III. Reservas 113,38 108,12 100 IV. (Acciones y partic. en patrimonio propias) IV. (Acciones y partic. en patrimonio propias) 0% 0% 0% IV. (Acciones y partic. en patrimonio propias) #DIV/0! #DIV/0! 100 V. Resultados de ejercicios anteriores V. Resultados de ejercicios anteriores 0% 0% 0% V. Resultados de ejercicios anteriores #DIV/0! #DIV/0! 100 VI. Otras aportaciones de socios VI. Otras aportaciones de socios 0% 0% 0% VI. Otras aportaciones de socios #DIV/0! #DIV/0! 100 VII. Resultado del ejercicio 7.299.124 7.371.489 10.623.573 VII. Resultado del ejercicio 7,93% 8,44% 11,99% VII. Resultado del ejercicio 68,71 69,39 100 VIII. (Dividendo a cuenta) VIII. (Dividendo a cuenta) 0% 0% 0% VIII. (Dividendo a cuenta) #DIV/0! #DIV/0! 100 IX. Otros instrumentos de patrimonio neto IX. Otros instrumentos de patrimonio neto 0% 0% 0% IX. Otros instrumentos de patrimonio neto #DIV/0! #DIV/0! 100 A-2) Ajustes por cambios de valor A-2) Ajustes por cambios de valor 0% 0% 0% A-2) Ajustes por cambios de valor #DIV/0! #DIV/0! 100 I. Activos financieros a valor razonable con cambios en el I. Activos financieros a valor razonable con I. Activos financieros a valor razonable con patrimonio neto cambios en el patrimonio neto 0% 0% 0% cambios en el patrimonio neto #DIV/0! #DIV/0! 100 II. Operaciones de cobertura II. Operaciones de cobertura 0% 0% 0% II. Operaciones de cobertura #DIV/0! #DIV/0! 100 III. Otros III. Otros 0% 0% 0% III. Otros #DIV/0! #DIV/0! 100 A-3) Subvenciones, donaciones y legados recibidos 78.280 A-3) Subvenciones, donaciones y legados recibidos 0,09% 0% 0% A-3) Subvenciones, donaciones y legados recibidos #DIV/0! #DIV/0! 100 B) PASIVO NO CORRIENTE 1.094.156 1.000.920 1.590.361 B) PASIVO NO CORRIENTE 1,19% 1,15% 1,79% B) PASIVO NO CORRIENTE 68,80 62,94 100 I. Provisiones a largo plazo. 1.092.510 929.175 725.851 I. Provisiones a largo plazo. 1,19% 1,06% 0,82% I. Provisiones a largo plazo. 150,51 128,01 100 II. Deudas a LP 200 69.886 857.161 II. Deudas a LP 0% 0,08% 0,97% II. Deudas a LP 0,02 8,15 100 III. Deudas con empresas grupo y asociadas a LP III. Deudas con empresas grupo y asociadas a LP 0% 0% 0% III. Deudas con empresas grupo y asociadas a LP #DIV/0! #DIV/0! 100 IV. Pasivos por impuesto diferido. 1.446 1.859 7.349 IV. Pasivos por impuesto diferido. 0% 0% 0,01% IV. Pasivos por impuesto diferido. 19,68 25,30 100 V. Periodificaciones a LP V. Periodificaciones a LP 0% 0% 0% V. Periodificaciones a LP #DIV/0! #DIV/0! 100 C) PASIVO CORRIENTE. 15.763.976 14.008.674 15.888.740 C) PASIVO CORRIENTE. 17,13% 16,04% 17,93% C) PASIVO CORRIENTE. 99,21 88,17 100 I. Pasivos vinculados con activos no corrientes mantenidos para I. Pasivos vinculados con activos no corrientes I. Pasivos vinculados con activos no corrientes 0% 0% 0% la venta. mantenidos para la venta. mantenidos para la venta. #DIV/0! #DIV/0! 100 II. Provisiones a corto plazo. II. Provisiones a corto plazo. 0% 0% 0% II. Provisiones a corto plazo. #DIV/0! #DIV/0! 100 III. Deudas a corto plazo. 154.302 868.387 1.388.992 III. Deudas a corto plazo. 0,17% 0,99% 1,57% III. Deudas a corto plazo. 11,11 62,52 100 IV. Deudas con empresas grupo y asociadas CP 493.199 324.295 1.009.520 IV. Deudas con empresas grupo y asociadas CP 0,54% 0,37% 1,14% IV. Deudas con empresas grupo y asociadas CP 48,85 32,12 100 V. Acreedores comerciales y otras deudas a pagar. 15.116.475 12.815.992 13.490.228 V. Acreedores comerciales y otras deudas a pagar. 16,42% 14,68% 15,22% V. Acreedores comerciales y otras deudas a pagar. 112,06 95,00 100 VI. Periodificaciones a CP VI. Periodificaciones a CP 0% 0% 0% VI. Periodificaciones a CP #DIV/0! #DIV/0! 100 TOTAL P. NETO y PASIVO (A + B + C) 92.038.606 87.312.664 88.610.681 TOTAL P. NETO y PASIVO (A + B + C) 100% 100% 100% TOTAL P. NETO y PASIVO (A + B + C) 103,87 98,54 100  Evaluación continua ANALISIS DE LA INFORMACION CONTABLE Caso CHOCOLATES VALOR Curso 2022-2023 CUENTA DE PÉRDIDAS Y PYG PORCENTAJES VERTICALES PORCENTAJES HORIZONTALES DE BASE ANUAL GANANCIAS 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 A) OPERACIONES CONTINUADAS A) OPERACIONES CONTINUADAS A) OPERACIONES CONTINUADAS 1. Importe neto de la cifra de negocios. 141.796.279 126.876.182 127.826.476 1. Importe neto de la cifra de negocios. 100% 100% 100% 1. Importe neto de la cifra de negocios. 110,93 99,26 100 a) Ventas. 141.796.279 126.876.182 127.826.476 a) Ventas. 100% 100% 100% a) Ventas. 110,93 99,26 100 b) Prestaciones de servicios. b) Prestaciones de servicios. 0% 0% 0% b) Prestaciones de servicios. #DIV/0! #DIV/0! 100 2. Variación de existencias de productos terminados y en curso de 2. Variación de existencias de productos 2. Variación de existencias de productos 1.247.862 -1.091.451 2.260.779 fabricación. terminados y en curso de fabricación. 0,88% -0,8602% 1,7686% terminados y en curso de fabricación. 55,20 -48,28 100 3. Trabajos realizados por la empresa para su activo. 3. Trabajos realizados por la empresa para su 3. Trabajos realizados por la empresa para su activo. activo. 0% 0% 0% #DIV/0! #DIV/0! 100 4. Aprovisionamientos. -81.656.274 -66.308.121 -66.789.389 4. Aprovisionamientos. -57,587% -52,2621% -52,25% 4. Aprovisionamientos. 122,26 99,28 100 5. Otros ingresos de explotación. 982.152 865.483 528.572 5. Otros ingresos de explotación. 0,6927% 0,6821% 0,4135% 5. Otros ingresos de explotación. 185,81 163,74 100 6. Gastos de personal. -11.374.882 -11.078.298 -11.116.949 6. Gastos de personal. -8,022% -8,7316% -8,6969% 6. Gastos de personal. 102,32 99,65 100 7. Otros gastos de explotación. -37.021.734 -34.889.738 -34.650.608 7. Otros gastos de explotación. -26,1091% -27,499% -27,1075% 7. Otros gastos de explotación. 106,84 100,69 100 8. Amortización del inmovilizado. -4.554.672 -4.560.653 -4.298.355 8. Amortización del inmovilizado. -3,2121% -3,5946% -3,3626% 8. Amortización del inmovilizado. 105,96 106,10 100 9. Imputación de subvenciones de inmovilizado no financiero y 9. Imputación de subvenciones de inmovilizado no 9. Imputación de subvenciones de inmovilizado no 42.928 otras. financiero y otras. 0,0303% 0% 0% financiero y otras. #DIV/0! #DIV/0! 100 10. Excesos de provisiones. 10. Excesos de provisiones. 0% 0% 0% 10. Excesos de provisiones. #DIV/0! #DIV/0! 100 11. Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado. 37.884 25.072 -16.757 11. Deterioro y resultado por enajenaciones del 0,0267% 0,0198% -0,0131% 11. Deterioro y resultado por enajenaciones del -226,08 -149,62 100 inmovilizado. inmovilizado. 12. Diferencia negativa de combinaciones de negocio 12. Diferencia negativa de combinaciones de 0% 0% 0% 12. Diferencia negativa de combinaciones de #DIV/0! #DIV/0! 100 negocio negocio 13. Otros resultados -77.618 16.155 -254.012 13. Otros resultados -0,0547% 0,0127% -0,1987% 13. Otros resultados 30,56 -6,36 100 A-1) RESULTADO DE EXPLOTACIÓN 9.421.925 9.854.631 13.489.757 A-1) RESULTADO DE EXPLOTACIÓN A-1) RESULTADO DE EXPLOTACIÓN (1+2+3+4+5+6+7+8+9+10+11+12+13) (1+2+3+4+5+6+7+8+9+10+11+12+13) (1+2+3+4+5+6+7+8+9+10+11+12+13) 6,6447% 7,7671% 10,5532% 69,85 73,05 100 14. Ingresos financieros. 60.792 76.072 12.011 14. Ingresos financieros. 0,0429% 0,06% 0,0094% 14. Ingresos financieros. 506,14 633,35 100 15. Gastos financieros. -3.997 -2.241 -2.385 15. Gastos financieros. -0,0028% -0,0018% -0,0019% 15. Gastos financieros. 167,59 93,96 100 16. Variación de valor razonable en instrumentos financieros. 16. Variación de valor razonable en instrumentos 16. Variación de valor razonable en instrumentos 136.991 -334.157 343.294 financieros. 0,0966% -0,2634% 0,2686% financieros. 39,90 -97,34 100 17. Diferencias de cambio. 21.221 95.542 149.865 17. Diferencias de cambio. 0,015% 0,0753% 0,1172% 17. Diferencias de cambio. 14,16 63,75 100 18. Deterioro y resultado por enajenaciones de instrumentos 18. Deterioro y resultado por enajenaciones de 18. Deterioro y resultado por enajenaciones de financieros. instrumentos financieros. 0% 0% 0% instrumentos financieros. #DIV/0! #DIV/0! 100 19. Otros ingresos y gastos de carácter financiero 19. Otros ingresos y gastos de carácter financiero 0% 0% 0% 19. Otros ingresos y gastos de carácter financiero #DIV/0! #DIV/0! 100 A.2) RESULTADO FINANCIERO (14+15+16+17+18+19) 215.007 -164.784 502.785 A.2) RESULTADO FINANCIERO A.2) RESULTADO FINANCIERO (14+15+16+17+18+19) (14+15+16+17+18+19) 0,1516% -0,1299% 0,3933% 42,76 -32,77 100 A.3) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A.1+A.2) 9.636.932 9.689.847 13.992.542 A.3) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS A.3) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A.1+A.2) 6,7963% 7,6372% 10,9465% (A.1+A.2) 68,87 69,25 100 20. Impuestos sobre beneficios. -2.337.808 -2.318.358 -3.368.969 20. Impuestos sobre beneficios. -1,6487% -1,8273% -2,6356% 20. Impuestos sobre beneficios. 69,39 68,82 100 A.4) RESULTADO DEL EJERCICIO PROCEDENTE DE 7.299.124 7.371.489 10.623.573 A.4) RESULTADO DEL EJERCICIO A.4) RESULTADO DEL EJERCICIO OPERACIONES CONTINUADAS (A.3 + 20) PROCEDENTE DE OPERACIONES PROCEDENTE DE OPERACIONES CONTINUADAS (A.3 + 20) 5,1476% 5,81% 8,3109% CONTINUADAS (A.3 + 20) 68,71 69,39 100 B) OPERACIONES INTERRUMPIDAS B) OPERACIONES INTERRUMPIDAS 0% 0% 0% B) OPERACIONES INTERRUMPIDAS #DIV/0! #DIV/0! 100 21. Resultado del ejercicio procedente de operaciones 21. Resultado del ejercicio procedente de 21. Resultado del ejercicio procedente de interrumpidas neto de impuestos operaciones interrumpidas neto de impuestos 0% 0% 0% operaciones interrumpidas neto de impuestos #DIV/0! #DIV/0! 100 A.5) RESULTADO DEL EJERCICIO (A.4 + 21) 7.299.124 7.371.489 10.623.573 A.5) RESULTADO DEL EJERCICIO (A.4 + A.5) RESULTADO DEL EJERCICIO (A.4 + 21) 5,1476% 5,81% 8,3109% 21) 68,71 69,39 100  Evaluación continua ANALISIS DE LA INFORMACION CONTABLE Caso CHOCOLATES VALOR Curso 2022-2023 BALANCE FUNCIONAL 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 ACTIVO A) ACTIVO NO CORRIENTE 28.188.034 31.474.842 34.469.733 ACTIVO FUNCIONAL 21.317.573 24.209.428 26.804.286 ACTIVO EXTRAFUNCIONAL 6.870.461 7.265.414 7.665.447 B) ACTIVO CORRIENTE 63.100.764 55.107.568 53.446.845 ACTIVO FUNCIONAL 58.339.494 52.476.553 50.476.368 ACTIVO EXTRAFUNCIONAL 4.761.270 2.631.015 2.970.477 TOTAL ACTIVO (A + B) 91.288.798 86.582.410 87.916.578 PATRIMONIO NETO Y PASIVO A) PATRIMONIO NETO 74.432.112 71.574.675 70.444.826 B) PASIVO NO CORRIENTE 1.092.710 999.061 1.583.012 C) PASIVO CORRIENTE. 15.763.976 14.008.674 15.888.740 TOTAL PARIMONIO NETO Y PASIVO (A + B + C) 91.288.798 86.582.410 87.916.578 ACTIVO (VALORES MEDIOS) 30/6/2023 30/6/2022 A) ACTIVO NO CORRIENTE 29.831.438 32.972.288 ACTIVO FUNCIONAL 22.763.501 25.506.857 ACTIVO EXTRAFUNCIONAL 7.067.938 7.465.431 B) ACTIVO CORRIENTE 59.104.166 54.277.207 ACTIVO FUNCIONAL 55.408.024 51.476.461 ACTIVO EXTRAFUNCIONAL 3.696.143 2.800.746 TOTAL ACTIVO (A + B) 88.935.604 87.249.494 PATRIMONIO NETO Y PASIVO (VALORES MEDIOS) 30/6/2021 30/6/2020 A) PATRIMONIO NETO 73.003.394 71.009.751 B) PASIVO NO CORRIENTE 1.045.886 1.291.037 C) PASIVO CORRIENTE. 14.886.325 14.948.707 TOTAL PARIMONIO NETO Y PASIVO (A + B + C) 88.935.604 87.249.494 CUENTA PYG FUNCIONAL 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 INGRESOS EXPLOTACIÓN 144.069.221 126.650.214 130.615.827 GASTOS EXPLOTACIÓN -134.685.180 -116.820.655 -117.109.313 RAIT FUNCIONAL 9.384.041 9.829.559 13.506.514 INGRESOS FINANCIEROS = RAIT EXTRAFUNCIONAL 197.783 -258.085 355.305 RAIT 9.581.824 9.571.474 13.861.819 GASTOS FINANCIEROS 17.224 93.301 147.480 RAT 9.599.048 9.664.775 14.009.299  Evaluación continua ANALISIS DE LA INFORMACION CONTABLE Caso CHOCOLATES VALOR Curso 2022-2023 RENTABILIDAD 30/6/2023 30/6/2022 Rentabilidad económica = RAIT / AT 10,77% 10,97% AT Rentabilidad activos funcionales = RAITf / Af 12,00% 12,77% Af Margen Ventas = RAITf / Ventas 6,51% 7,76% Ventas Rotación Ventas = Ventas / Af 1,84 1,65 Af Rentabilidad activos funcionales = Margen*Rotación 12,00% 12,77% Rentabilidad activos extrafuncionales = RAITe / Ae 1,84% -2,51% Ae Rentabilidad económica = (REf × Af / AT) + (REe × Ae / AT) 10,77% 10,97% Rentabilidad financiera = RAT / PN 13,15% 13,61% PN Coste financiero = Gf / PT CF -0,11% -0,57% PTendeudamiento = PT / PN L 21,82% 22,87% PN Efecto apalancamiento financiero = (RE – CF) × L 2,37% 2,64% Rentabilidad financiera = = RE + (RE – CF) × L 13,15% 13,61% RIESGO ECONOMICO 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 Ingresos Explotación 144.069.221 126.650.214 130.615.827 Coste variable -130.130.508 -112.260.002 -112.810.958 Margen sobre cargas variables 13.938.713 14.390.212 17.804.869 Costes fijos -4.554.672 -4.560.653 -4.298.355 RAIT funcional 9.384.041 9.829.559 13.506.514 Variacion % Importe neto cifra negocios 13,75% -3,04% Variacion % RAIT funcional 4,53% 27,22% GAO 0,33 -8,97 GAF 0,22 0,23  Evaluación continua ANALISIS DE LA INFORMACION CONTABLE Caso CHOCOLATES VALOR Curso 2022-2023 RIESGO FINANCIERO - FONDO DE ROTACION EFE 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 30/6/2023 30/6/2022 Existencias 17.881.990 16.398.235 15.969.740 1. Resultado del ejercicio antes de impuestos. 9.636.932 9.689.847 Deudores comerciales 27.948.704 21.386.469 20.957.103 2. Ajustes del resultado. 4.390.455 4.863.586 Acreedores comerciales 15.116.475 12.815.992 13.490.228 3. Cambios en el capital corriente. -5.759.525 -1.226.911 4. Otros flujos de efectivo de las actividades de Necesidades Fondo de rotación de explotación explotación. -2.127.362 -2.971.166 30.714.219 24.968.712 23.436.615 5. Flujos de efectivo de las actividades de 6.140.500 10.355.356 Otros activos corrientes 4.761.270 2.631.015 2.970.477 explotación (+/-1+/-2+/-3+/-4) 6. Pagos por inversiones (-). Otras pasivos corrientes 647.501 1.192.682 2.398.512 -3.664.664 -2.125.488 Necesidades de Fondo de Rotación 34.827.988 26.407.045 24.008.580 7. Cobros por desinversiones (+). 447.754 324.794 8. Flujos de efectivo de las actividades de -3.216.910 -1.800.694 Tesorería 12.508.800 14.691.849 13.549.525 inversión (7 – 6). Fondo de rotación 47.336.788 41.098.894 37.558.105 9. Cobros y pagos por instrumentos de patrimonio. 10. Cobros y pagos por instrumentos de pasivo financiero. -627.860 -1.307.880 11. Pagos por dividendos y remuneraciones de RIESGO FINANCIERO - otros instrumentos de patrimonio. -4.500.000 -6.200.000 PERIODOS MEDIOS 12. Flujos de efectivo de las actividades de -5.127.860 -7.507.880 30/6/2023 30/6/2022 financiación (+/-9+/-10-11) EFECTO DE LAS VARIACIONES DE LOS Rotación Clientes 5,75 5,99 TIPOS DE CAMBIO 21.221 95.542 AUMENTO/DISMINUCIÓN NETA DEL -2.183.049 1.142.324 Rotación Proveedores 5,95 5,07 EFECTIVO O EQUIVALENTES Efectivo o equivalentes al comienzo del ejercicio Rotación Existencias 4,76 4,10 14.691.849 13.549.525 Efectivo o equivalentes al final del ejercicio 12.508.800 14.691.849 30/6/2023 30/6/2022 PM COBRO 63,50 60,91 CÁLCULOS COMPRAS 31/12/2023 31/12/2022 PM PAGO 61,31 71,94 Consumos 81.656.274 66.308.121 PM ALMACENAMIENTO 76,62 89,09 Ei 16.398.235 15.969.740 Periodo Medio Maduración Financiero 78,80 78,06 Ef 17.881.990 16.398.235 Variación de existencias 1.483.755 428.495 Compra 83.140.029 66.736.616 SM Proveedores 13.966.234 13.153.110 Rotación Proveedores 5,95 5,07 RIESGO FINANCIERO - RATIOS 30/6/2023 30/6/2022 30/6/2021 Ratio de circulante o solvencia a C.P. 4,00 3,93 3,36 Ratio de liquidez (acid test) 2,87 2,76 2,36 Ratio de solvencia 5,46 5,82 5,07 Ratio de endeudamiento 0,22 0,21 0,25